Cuando pides un préstamo, cada cuota tiene dos partes: los intereses del mes, que se calculan sobre lo que aún debes, y la amortización, que es el capital que devuelves. El sistema de amortización decide cómo se combinan esas dos partes. Y como los intereses dependen de la deuda pendiente, devolver capital antes o después cambia lo que pagas en total.
En qué se diferencian
- Francés (cuota constante). Pagas lo mismo todos los meses. Al principio casi toda la cuota son intereses; con el tiempo, el peso se desplaza hacia el capital. Es el que usan la mayoría de hipotecas y préstamos personales en España.
- Alemán (amortización constante). Devuelves la misma cantidad de capital cada mes y los intereses van bajando, así que la cuota empieza alta y se reduce mes a mes.
- Americano. Durante todo el plazo solo pagas intereses y devuelves el capital entero en la última cuota. Es raro en préstamos a particulares y exige tener ese dinero preparado al final.
El mismo préstamo con los tres sistemas
Para compararlos con justicia, el ejemplo usa un préstamo de 20.000 € a 5 años (60 cuotas) con un TIN del 7 %, sin comisiones:
| Concepto | Francés | Alemán | Americano |
|---|---|---|---|
| Primera cuota | 396,02 € | 450,00 € | 116,67 € |
| Última cuota | 396,02 € | 335,28 € | 20.116,67 € |
| Intereses totales | 3.761,44 € | 3.558,33 € | 7.000,00 € |
| Total pagado | 23.761,44 € | 23.558,33 € | 27.000,00 € |
El alemán sale 203,11 € más barato que el francés, a cambio de una primera cuota casi 54 € más alta. El americano tiene la cuota mensual más baja con diferencia, pero cuesta 3.238,56 € más que el francés porque el capital no baja nunca hasta el último mes y los intereses se calculan siempre sobre los 20.000 €.
Cuánto debes a mitad de camino
La diferencia se nota todavía más si piensas cancelar el préstamo antes de tiempo, por ejemplo al vender el coche. Tras pagar las primeras 24 cuotas, la deuda pendiente queda así:
| Concepto | Francés | Alemán | Americano |
|---|---|---|---|
| Capital pendiente tras 24 cuotas | 12.825,82 € | 12.000,00 € | 20.000,00 € |
Con el alemán debes 825,82 € menos que con el francés a los dos años. Con el americano sigues debiendo el préstamo completo, aunque ya has pagado 2.800 € en intereses.
Si amortizas antes: reducir cuota o reducir plazo
Supón que, con el sistema francés del ejemplo, en el mes 12 adelantas 3.000 €. El banco te dará a elegir entre dos opciones:
| Concepto | Reducir cuota | Reducir plazo |
|---|---|---|
| Cuota a partir del mes 13 | 324,19 € | 396,02 € |
| Cuotas restantes | 48 | 39 |
| Intereses que te ahorras | 448,26 € | 865,65 € |
Reducir plazo ahorra casi el doble de intereses y terminas de pagar 9 meses antes. Reducir cuota tiene sentido si lo que necesitas es aliviar el presupuesto mensual.
En préstamos personales, la Ley 16/2011 de contratos de crédito al consumo te permite amortizar en cualquier momento. Si el tipo es fijo, el banco puede cobrarte una compensación de como máximo el 1 % de lo que adelantas si quedan más de 12 meses de préstamo, o el 0,5 % si queda un año o menos. En el ejemplo, serían como mucho 30 €, muy por debajo de lo que te ahorras. Las hipotecas tienen sus propios límites, recogidos en la Ley 5/2019.
Calcular mi préstamo →
Las fórmulas, por si quieres comprobarlas
En los tres casos, los intereses de cada mes son el tipo mensual multiplicado por el capital que todavía debes. Lo único que cambia es a qué ritmo baja ese capital.
Cuál elegir
- Si quieres pagar menos en total y puedes asumir cuotas más altas al principio, el alemán es el más barato.
- Si prefieres una cuota estable para organizar tus gastos, el francés es el más cómodo, y es el que te ofrecerán casi siempre.
- Si piensas cancelar pronto, compara la deuda pendiente en esa fecha: cuanto más capital hayas devuelto, menos tendrás que pagar al cancelar.
- El americano solo encaja si vas a tener el capital completo al final del plazo, por ejemplo porque esperas un cobro concreto.
Fuentes
- Ley 16/2011, de 24 de junio, de contratos de crédito al consumo (BOE), artículo 30: reembolso anticipado y compensación máxima.
- Ley 5/2019, de 15 de marzo, reguladora de los contratos de crédito inmobiliario (BOE): reglas propias de las hipotecas.
- Cifras de los ejemplos: cálculo propio con las fórmulas de arriba, las mismas que usa la calculadora de amortización de Kalculia.
Preguntas frecuentes
¿Qué sistema de amortización es el más barato?
Con el mismo capital, plazo y tipo de interés, el sistema alemán es el que menos intereses genera, porque devuelve capital más rápido al principio. En un préstamo de 20.000 € a 5 años al 7 % TIN paga 3.558,33 € de intereses, frente a 3.761,44 € del francés y 7.000 € del americano.
¿Por qué los bancos usan casi siempre el sistema francés?
Porque la cuota es igual todos los meses, lo que facilita planificar el presupuesto, y porque al principio la cuota es más baja que en el sistema alemán. A cambio, se devuelve capital más despacio y se pagan algo más de intereses en total.
¿Puedo amortizar un préstamo personal antes de tiempo?
Sí. La Ley 16/2011 de contratos de crédito al consumo permite devolver el préstamo, total o parcialmente, en cualquier momento. Si el tipo es fijo, el banco puede cobrar una compensación de como máximo el 1 % de lo que adelantas si quedan más de 12 meses, o el 0,5 % si queda un año o menos.
Si amortizo antes, ¿es mejor reducir cuota o reducir plazo?
Reducir plazo ahorra más intereses, porque mantienes la cuota y el capital pendiente baja más deprisa. Reducir cuota ahorra menos, pero libera dinero cada mes. En el ejemplo de esta guía, adelantar 3.000 € en el mes 12 ahorra 865,65 € de intereses reduciendo plazo y 448,26 € reduciendo cuota.